Курс по опционам. Раздел 2 — «Начало» — Глава 7. Часть 2. — Особенности риск-менеджмента для тех, кто собирается торговать опционами.

Автор: Александр Л.

Проверил: Геннадий Л.

Время чтения: 12-15 мин

Часть 2 из 5.

Особенности оценки рисков при торговле

Мани-менеджмент — отличная возможность контролировать свои риски в торговле. Мани-менеджмент — это один из главных факторов прибыльной торговли. Только таким образом можно сделать все возможное для того, чтобы не терять свои деньги и планомерно зарабатывать. В качестве примера рассмотрим депозит, который составит 1000 долларов.

Учитываем правила мани-менеджмента, ставим только 5% от суммы, но получаем 3 убыточных сделки.

1 сделка: 1000$ — 50$ (5% от 1000$) = 950$

2 сделка: 950$ — 48$ (5% от 950$) = 902$

3 сделка: 902$ — 45$ (5% от 902$) = 857$

Каждый раз мы берем сумму в 5% от торгового баланса: если баланс уменьшается, то и сумма в каждой сделке будет меньше, если торговый баланс увеличивается, то и риски в каждой сделке будут выше. И того, за три убыточных сделки вы потеряли сумму в 143$, а 857$ остались на торговом балансе.

Лицензированные биржевые брокеры и форекс брокеры

Опытные трейдеры пользуются фиксированной ставкой, в те же 5% от первоначального торгового баланса в 1000$, 3 убыточные сделки дадут следующий результат:

1 сделка: 1000$ — 50$ (5% от 1000$) = 950$

2 сделка: 950$ — 50$ (5% от 1000$) = 900$

3 сделка: 900$ — 50$ (5% от 1000$) = 850$

Показатель общей потери — 150$, это немного хуже примера, который рассматривали ранее, где вы бы потеряли сумму в 143$ (разница в 7$). При торговом балансе в 1000$, 7$ — не критическая сумма, именно поэтому оба расчета можно назвать приемлемыми. В целом, потеря даже 143$ при депозите в 1000$ считается серьезной просадкой –  показатели убытка 15%, это действительно плохо для трейдера.

Теперь рассмотрим другой пример, торговый баланс остается неизменным, но мы используем в сделках только 1%. Рассмотрим все те же убыточные сделки:

1 сделка: 1000$ — 10$ (1% от 1000$) = 990$

2 сделка: 990$ — 9$ (1% от 990$) = 981$

3 сделка: 981$ — 9$ (1% от 981$) = 972$

Показатель общих убытков в таком моменте — 28$ (почти 3% от торгового баланса). Для депозита в 1000$, потеря 3% — стандартный момент, ничего критичного, вы сможете легко вернуть данную сумму. Но для этого обязательно придется учитывать особенности мани-менеджмента.

Если же торговать фиксированной ставкой в 1% от торгового баланса в 1000$ (каждая сделка будет с суммой инвестирования в 10$), то при трех убыточных сделках будут следующие результаты:

1 сделка: 1000$ — 10$ (1% от 1000$) = 990$

2 сделка: 990$ — 10$ (1% от 1000$) = 980$

3 сделка: 980$ — 10$ (1% от 1000$) = 970$

Общая сумма убытков от торговли составит все те же 3% — 30$. Разница с предыдущим примером сократилась до 2$, это еще более просто и понятно для трейдера.

Теперь сравним примеры с разными процентами риска, чтобы увидеть следующее:

Убытки после трех сделок с риском в 5%: 143$ (или 150$, если торговать фиксировано)

Убытки после трех сделок с риском в 1%: 28$ (или 30$, если торговать фиксировано).

Мы сами видим, что разница достаточно серьезная. Потеря 30 долларов не является столь значимой, как в случае со 150 долларами. Начинающие трейдеры обязательно подметят важный момент — если торговать такими маленькими суммами, то и прибыли не будет. Это не совсем так, прибыль будет, просто не столь большой:

Прибыль за риск в 5% от 1000$: 35$

Прибыль за риск в 1% от 1000$: 7$.

Никто ведь не говорил, что все будет очень просто и деньги просто польются рекой. Все начинающие трейдеры думают, сколько смогут зарабатывать, а вот опытные специалисты о том, как много можно потерять. Именно эта разница в подходе к торговле и является определяющей, ведь начинающие трейдеры в большинстве случаев теряют деньги, а опытные — только приумножают свои депозиты.

Поверьте, лучше немного зарабатывать и действовать постепенно, чем просто быстро потерять всю сумму депозита, рискуя ради быстрой прибыли. Да, действительно лучше всего торговать 1% от всей суммы, вы будете медленно, но уверенно зарабатывать. Рискуя большими деньгами, вы сталкиваетесь с куда более серьезными потерями в случае неудачи.

Откажитесь от советов различных блогеров, которые уверены в том, что нужно сразу рисковать и зарабатывать. Они делают это только для рекламы — такой подход в действительно является настоящим кошмаром для опытного трейдера.

Лицензированные биржевые брокеры и форекс брокеры

«Три выстрела и ты мертв», еще одна особенность риск-менеджмента

Я постоянно привожу пример 3 сделок, если рассказываю об убыточных ситуациях. Все это не просто так. Сейчас мы рассмотри еще одно правило, которое многих трейдеров спасло от серьезных финансовых потерь.

Выстрелы — это убыточные сделки, которые совершает трейдер. Это правило действует очень давно, но многие трейдеры попросту забывают об этом. Опытные трейдеры знают, как сразу 3 убыточные сделки влияют на торговую психологию. Трейдер начинает действовать совершенно не так, как в более спокойной ситуации:

• Появляются ошибки в прогнозах;
• Трейдер начинает нарушать все существующие правила;
• Приступает к тому, чтобы отыграться, побыстрее вернуть утраченные средства;
• Начинается депрессия и страхи, которые обязательно тянут в низ.

При этом, не так важно, какой суммой торговал трейдер. В целом, 3 убыточные сделки оказывают свое влияние на человека — он сразу же сталкивается с проблемами.

Такая череда сделок негативно сказывается на результативности трейдеров. Если вы столкнулись с такой ситуацией — прекращайте торговлю. Вы должны понимать, что сейчас на рынке происходит что-то, к чему вы не готовы. Именно поэтому рекомендуется приостановить торговлю, чтобы не столкнуться с куда более серьезными убытками.

Новички зачастую предпочитают игнорировать данное правило. Каков итог такого игнорирования? Вы попросту потеряете свои деньги. Наплевательское отношение к риск-менеджменту всегда приводит к одинаковым результатам. Такой торговый подход точно не позволит вам стать миллионером. Если вы собираетесь играть — то приготовьтесь к тому, что в любой момент проиграете. А для трейдеров, которые готовы зарабатывать — существует риск-менеджмент.

Еще раз вернемся к нашему правилу — если 3 сделки являются убыточными, срочно прекращайте торговлю и займитесь тем, что точно не связано с ней. Как долго нужно отказывать от торговли? Если вы начинающий трейдер — лучше всего, не торговать до конца текущего дня. В случае с более опытными трейдерами — хватит 4-5 часов. Такой временной отрезок поможет осознать убытки, смириться с этим и с новыми силами приступить к торговле.

Данное правило позволяет существенно снизить эмоциональную нагрузку на трейдера, избавить его от страхов и переживаний. Некоторые опытные трейдеры отказываются от данного правила, но при этом, они контролируют собственные эмоции, могут сделать все правильно и не столкнуться с дополнительными убытками. «Три выстрела и ты мертв» — правило, которое является обязательным для всех новичков в торговле. Если вы не будете его придерживаться — приготовьтесь к тому, что очень быстро потеряете свои деньги. Более опытные трейдеры, которые действительно умеют контролировать собственные эмоции, а не сразу пытаются отыграться — могут игнорировать его. Но нужно четко понимать, что вы сильно рискуете — если сильно поддаться эмоциям, обязательно потеряете серьезную сумму, а может и весь депозит.

Продолжение следует

Лицензированные биржевые брокеры и форекс брокеры

Читайте полезные разделы сайта для успешной торговли:

Автор - Александр Геннадьевич All-Inbox@fullinvest.ru

АНКЕТА

АНКЕТА

Проверяющий - Геннадий Александрович glipunov@fullinvest.ru

При любом использовании материалов с данного сайта, ссылка на https://fullinvest.ru - ОБЯЗАТЕЛЬНА!

Надеемся данная статья была интересна и полезна для Вас. Не забывайте делиться в социальных сетях и поставить отметку «звездочками» ниже. Спасибо.